Consiliul deAdministratie

pana la data de 19 decembrie 2018

Conducerea Executiva

31 decembrie 2018

Emiterea de coduri LEI

La inceputul lunii decembrie 2018, Depozitarul Central a fost autorizat de catre Global Legal Entity Identifier Foundation (GLEIF) ca Unitate de Operare Locala (Local Operating Unit – LOU) pentru emiterea si administrarea codurilor LEI. Depozitarul Central devine astfel singura institutie din Romania autorizata sa emita coduri LEI pentru entitatile legale din Romania.

Aceasta certificare a necesitat dezvoltarea unei platforme online pentru acordarea, mentinerea si reinnoirea codurilor LEI. Astfel, serviciile directe de emitere si mentinere anuala a codurilor LEI sunt oferite de catre Depozitarul Central prin intermediul aplicatiei LEIonline (www.depozitarulcentral.ro sau https://lei.roclear.ro), inclusiv in situatia in care solicitantii au obtinut anterior codul LEI de la o alta Unitate de Operare Locala.

Codurile LEI sunt utilizate pentru identificarea entitatilor implicate in tranzactii realizate in pietele financiare: firme de investitii, institutii de credit, investitori avand personalitate juridica, emitenti ai instrumentelor financiare si ai activelor suport ale produselor derivate, contraparti financiare si nefinanciare, detinatori si operatori ai locurilor de tranzactionare etc.

Parteneriatul cu Uniunea Nationala a Notarilor Publici din România

Depozitarul Central a incheiat un protocol de colaborare cu Centrul National de Administrare a Registrelor Nationale Notariale. Incepând din februarie 2018, in baza acestui parteneriat, notarii publici pot obtine sumare de cont care atesta toate detinerile de instrumente financiare ale persoanelor decedate, evidentiate in conturile individuale administrate de catre Depozitarul Central.

Aceste documente sunt necesare la dezbaterea succesiunilor, pentru includerea in masa succesorala a instrumentelor financiare evidentiate in conturile titularilor decedati. Astfel, persoanele care detin calitatea de mostenitor sunt scutite de efectuarea unor demersuri suplimentare pentru a intra in posesia tuturor documentelor necesare dezbaterii succesiunii, respectiv pentru includerea în masa succesorala alaturi de celelalte titluri de proprietate si a celor asupra instrumentelor financiare detinute de defunct.

Aceasta colaborare reconfirma preocuparea Depozitarului Central pentru optimizarea serviciilor oferite si pentru intampinarea nevoilor detinatorilor de instrumente financiare.

Liberalizarea decontarii tranzactiilor incheiate in afara sistemelor de tranzactionare (OTC)

Incepand cu 3 septembrie 2018, Depozitarul Central a implementat conceptul de liberalizare a decontarii tranzactiilor OTC pentru toate tipurile de instrumente financiare din sistemul Depozitarului Central. In acest context, cerintele obligatorii anterior impuse de mecanismul “turnaround” au fost eliminate, mecanismul respectiv putand fi in continuare utilizat ca alternativa pentru decontarea de tranzactii OTC.

Reautorizarea conform Regulamentului European nr. 909/2014

Depozitarul Central a depus la Autoritatea de Supraveghere Financiara (ASF), in data de 28.09.2017, dosarul pentru reautorizarea institutiei ca depozitar central, in conformitate cu cerintele Regulamentului European nr. 909/2014 privind îmbunatatirea decontarii titlurilor de valoare in Uniunea Europeana si privind depozitarii centrali de titluri de valoare si cu regulamentele delegate emise in aplicarea acestuia.

In data de 03.05.2018, ASF a informat Depozitarul Central cu privire la faptul ca cererea de autorizare a Depozitarului Central este completa. Ulterior, avand in vedere faptul ca pentru decontarile realizate de catre Depozitarul Central in EUR, autoritatea relevanta este Eurosistemul reprezentat de Banca Centrala Europeana (BCE), aceasta din urma urmand a fi implicata in procesul de autorizare a Depozitarului Central, ASF a redeschis dosarul de autorizare in data de 18.06.2018.

Ca urmare a solicitarilor primite din partea BCE, Depozitarul Central a transmis catre Autoritatea de Supraveghere Financiara si catre Banca Nationala a Romaniei (BNR), in iulie si noiembrie 2018, precum si in ianuarie 2019, documentele si informatiile suplimentare solicitate de catre BCE in completarea dosarului pentru reautorizarea institutiei ca depozitar central.

Obtinerea autorizarii Depozitarului Central in conditiile standardelor europene va confirma faptul ca procedurile, practicile si regulile Depozitarului Central, ca infrastructura a pietei financiare din Romania, sunt armonizate cu noul cadru de reglementare al Uniunii Europene, institutia fiind pregatita sa furnizeze servicii standardizate si de inalta calitate in ceea ce priveste înregistrarea si pastrarea instrumentelor financiare, administrarea conturilor de instrumente financiare la nivelul cel mai înalt si decontarea tranzactiilor. Proiectul de reautorizare a Depozitarului Central este unul extrem de complex si a necesitat atat modificari la nivelul sistemului Depozitarului Central cat si la nivel organizational si de reglementare.

Cooperarea internationala

Pentru armonizarea propriei activitati cu noile tendinte de reglementare europene, Depozitarul Central a continuat colaborarea cu Asociatia Europeana a Depozitarilor Centrali (ECSDA). Prin intermediul Grupului de lucru pentru Politici Publice (Public Policy Working Group WG2), al Grupului de lucru pentru decontare (Settlement Working Group WG3), al Grupului de lucru pentru managementul riscului (Risk Management Working Group RMWG), al Grupului de lucru pentru conformitate (Compliance Working Group), precum si al Consiliului de Administratie al ECSDA, Depozitarul Central s-a implicat activ si în cursul anului 2018 în proiectele aflate în analiza ECSDA. Pentru a facilita adaptarea depozitarilor la noile cerinte de autorizare, reprezentantii Depozitarului Central au continuat activitatea în cadrul grupurilor de lucru ale ECSDA, participând activ atat la teleconferinte, cat si la întâlnirile membrilor acestora.

Dezvoltarea cooperarii internationale a fost sustinuta si prin activitatea Depozitarului Central ca agentie nationala de numerotare, în calitate de membru cu drepturi depline al ANNA (Association of National Numbering Agencies) si ISSA (International Securities Services Association).

Implementarea proiectului de asigurare a conformitatii cu GDPR

Începând cu 25 mai 2018 a intrat în vigoare Regulamentul UE 679/2016 referitor la protectia persoanelor fizice în ceea ce priveste prelucrarea datelor cu caracter personal - GDPR.

Depozitarul Central împreuna cu Bursa de Valori Bucuresti au ales ca furnizor pentru implementarea acestui proiect parteneriatul dintre Fine Law - Patrascanu & Asociatii si Blue Lab Consulting S.R.L., in considerarea competentei si posibilitatii de acoperire completa a ariilor GDPR, precum si a experientei acestora pe piata de capital.

Programul de conformare cu cerintele GDPR a fost considerat ca având:

• o componenta pe termen scurt, care a vizat aspectele critice privind alinierea la cerintele GDPR, precum si
• o componenta pe termen lung, conceputa pentru asigurarea conformarii integrale cu cerintele GDPR, precum si monitorizarea respectarii continue a GDPR (aceasta se refera in principal la respectarea conformitatii sistemelor IT si a activitatilor critice cu GDPR).

Astfel, diferentele dintre starea organizatiei la inceputul anului 2018 si cerintele GDPR au fost identificate in timpul analizei efectuate prin interviuri si sesiuni de lucru si prin analizarea documentatiei relevante din perspectiva GDPR.

De asemenea, in procesul de conformare cu cerintele GDPR, au fost vizate urmatoarele:

• implementarea masurilor necesare informarii corespunzatoare a detinatorilor de instrumente financiare – persoane fizice inregistrate in evidentele din Sectiunea I – registru cu privire la drepturile pe care GDPR le confera acestora;
• analiza particularitatilor sistemului informatic al Depozitarului Central raportata la cerintele GDPR - acesta indeplineste cerintele de functionare si de securitate generala precum si pe cele cu privire la securitatea datelor cu caracter personal;
• sistemul existent de gestionare a securitatii informatiilor – ISMS, care este complet si acopera cerintele prevazute in GDPR;
• realizarea si punerea in functiune a modurilor de lucru cu ANSPDCP , operatorii-asociati si imputernicitii;
• procesele de rezolvare a cererilor de exercitare a drepturilor persoanelor vizate si procesele de management al incidentelor de securitate referitoare la datele cu caracter personal, ca sub-categorie a datelor in general;
• realizarea comunicarii cu participantii, emitentii, furnizorii de servicii si utilitati cu privire la rolul pe care il au Depozitarul Central si acestia din perspectiva regulilor GDPR cu privire la prelucrarea datelor cu caracter personal;
• implementarea de noi proceduri de lucru si revizuirea celor existente in vederea alinierii la cerintele GDPR, inclusiv realizarea registrului de prelucrari.

Depozitarul Central respecta cerintele generale de protectie a datelor si se califica drept operator de date in conformitate cu regulile GDPR.

O noua identitate corporativa - lansarea noului website

Incepand cu luna noiembrie 2018, Depozitarul Central are o noua identitate corporativa lansata odata cu noul website al institutiei https://www.depozitarulcentral.ro. Acest website are un design intuitiv si modern, care ofera vizitatorilor un acces mai facil la informatiile despre Depozitarul Central. Noua interfata poate fi afisata publicului pe orice fel de dispozitiv (PC, tableta, smartphone), fiind un instrument cu adevarat util si optimizat pentru cei ce vor sa afle mai multe date si informatii despre Depozitarul Central si serviciile pe care acesta le ofera.

Comunicare si promovare

Pe parcursul anului 2018, Depozitarul Central a participat la evenimente importante ale comunitatii financiare, precum: conferinta “The New Market: Directii si planuri de viitor pentru piata de capital” organizata de Wall Street, conferinta “Viitorul pietei de capital romanesti”, editia a-VII-a, organizata de Ziarul Bursa, forumul “CEE Securities Leadership” organizat de Citibank la Londra si seminarul “Noua lege a pietei de capital – oportunitati si provocari” organizat de Asociatia Brokerilor.

Depozitarul Central s-a alaturat initiativelor Autoritatii de Supraveghere Financiara sustinand organizarea evenimentului “Global Money Week” in Romania, prin oferirea gratuita a serviciului de inregistrare a codului IBAN, in perioada 15 martie - 15 aprilie 2018 si a evenimentului World Investor Week, prin eliberarea de extrase de cont gratuite celor prezenti la sediul institutiei in data de 3 octombrie 2018.

Activitatea Depozitarului Central in anul 2018

ACTIVITATEA DE DEPOZITARE SI REGISTRU

Emitenti

In cursul anului 2018 au fost încheiate 64 contracte noi de prestari de servicii de registru cu un numar de 13 emitenti. La sfarsitul anului 2018, Depozitarul Central gestiona registrele detinatorilor pentru un numar de 413 emitenti ale caror instrumente financiare erau tranzactionate pe piata reglementata si administrata de Bursa de Valori Bucuresti si 475 societati de tip închis.

In cursul anului 2018 s-au realizat 84 operatiuni de retragere din baza de date a Depozitarului Central pentru emisiuni de instrumente financiare.

Detineri de instrumente financiare

Valoarea totala a detinerilor de instrumente financiare pentru care Depozitarul Central este depozitarul emitentului, precum si a instrumentelor financiare pentru care institutia nu este depozitarul emitentului, înregistrata la sfarsitul anului 2018, a fost de 107,668 miliarde RON (23,08 miliarde EUR)

In ceea ce priveste valoarea totala a detinerilor de instrumente financiare pentru care Depozitarul Central este depozitarul emitentului, in cuantum de 106,326 miliarde lei, structurata pe tipuri de instrumente financiare, comparativ cu 2017, se prezinta astfel:

• 98.459,53 milioane RON – actiuni comune (-3,8%)
• 2.906,31 milioane RON – obligatiuni municipale (-13,1%)
• 4.737,80 milioane RON – obligatiuni corporative (+35,6%)
• 103,02 milioane RON – unitati de fond (+109%)
• 4,32 milioane RON – actiuni preferentiale
• 3,01 milioane RON – drepturi de alocare
• 4,42 milioane RON – unitati de fond ETFs (+17,5%)
• 108,02 milioane RON – produse structurate (+94%)

Totodata, valoarea totala a instrumentelor financiare straine inregistrate in sistemul RoClear, pentru care Depozitarul Central nu este depozitarul emitentului, a fost de 257.056.825,36 EUR (1.198.887.327,79 RON), pentru un volum total de 20.356.829 instrumente financiare - actiuni, obligatiuni, unitati de fond, certificate de depozit si produse structurate.

Valoarea totala a titlurilor de stat inregistrate in sistemul RoClear, pentru care Depozitarul Central nu este depozitarul emitentului, s-a ridicat la sfarsitul anului 2018 la 142,77 milioane RON (echivalentul a 30,6 milioane EUR).

Valoarea totala a detinerilor investitorilor nerezidenti a avut in 2018 o pondere de 41,6% din valoarea detinerilor de instrumente financiare pentru care Depozitarul Central este depozitarul emitentului si a insumat 44,23 miliarde RON.

Valoarea totala a detinerilor investitorilor rezidenti a insumat 62,09 miliarde RON în 2018, similara cu cea din 2017.

Un clasament al primelor tari ca pondere a detinerilor nerezidentilor în total detineri, indica Austria pe primul loc cu 8,8 miliarde RON, urmata de Statele Unite ale Americii cu 5,6 miliarde RON si Franta cu 4,8 miliarde RON. Clasamentul continua cu Olanda 4,5 miliarde RON, Luxemburg 3,5 miliarde RON, Marea Britanie 3,1 miliarde RON, Elvetia 2,5 miliarde RON. Celelate state, cu ponderi mai mici de 5%, au însumat 11 miliarde RON.

La sfarsitul anului 2018, Depozitarul Central avea in evidenta un numar total de 8.502.369 detinatori de instrumente financiare, dintre care 8.496.170 rezidenti si 6.199 nerezidenti.

Din totalul numarului detinatorilor, 8.496.232 erau persoane fizice iar restul persoane juridice (6.137).

În ceea ce priveste detinatorii rezidenti, 8.490.890 erau persoane fizice si 5.280 persoane juridice, iar detinatorii nerezidenti erau 5.342 persoane fizice si 857 persoane juridice.

Cei mai multi detinatori nerezidenti, din cele 92 de state prezente pe piata de capital din România, provin din Germania (1.193), Statele Unite ale Americii (812), Canada (604), Ungaria (535), Grecia (434), Italia (383), Franta (256), Austria (242), Marea Britanie (170) si Polonia (140), restul de 1.430 detinatori provenind din alte state.

Pe parcursul anului 2018, Depozitarul Central a gestionat un numar de 165.985.918.302 instrumente financiare, inclusiv instrumente financiare pentru care Depozitarul Central nu este desemnat depozitar al emitentului.

Operatiuni de Registru

Numarul total de transferuri directe de instrumente financiare, realizate în perioada ianuarie - decembrie 2018, a fost de 76.726. In aceeasi perioada au fost eliberate 23.572 extrase de cont, 10.201 sumare de cont, 638 istorice de cont si s-au efectuat 12.158 modificari de date de identificare ale detinatorilor de instrumente financiare.

In anul 2018, Depozitarul Central a înregistrat un numar de 2.607 operatiuni de restrictionare a conturilor de instrumente financiare, 40 operatiuni de inscriere de garantii, 661 operatiuni de ridicare a restrictiilor instituite asupra conturilor de instrumente financiare si 31 operatiuni de radiere ale garantiilor inregistrate.

Pe parcursului anului 2018, prin intermediul conexiunii cu sistemul SaFIR, administrat de Banca Nationala a Romaniei, au fost efectuate un numar de 81 transferuri cu titluri de stat, avand la baza principiul livrare fara plata (FoP) fara schimbarea proprietatii.

In intervalul ianuarie – decembrie 2018, Depozitarul Central a realizat un numar de 5.027 operatiuni de consolidare a registrelor detinatorilor de instrumente financiare. In aceeasi perioada, Depozitarul Central a înregistrat un numar total de 532 (281 standardizate si 251 nestandardizate) operatiuni rezultate din evenimentele corporative ale emitentilor pentru care Depozitarul Central este depozitar al emitentului ( 62 modificari de capital social, 369 distribuiri de dividende si alte sume de bani, 46 rascumparari de produse structurate si 55 alte tipuri de evenimente corporative).

In scopul mentinerii unei accesibilitati ridicate pentru detinatorii de instrumente financiare, serviciul de eliberare a extraselor de cont a continuat sa fie realizat atât la sediul principal al Depozitarului Central, cat si prin intermediul participantilor la sistemul RoClear (societati de servicii de investitii financiare, banci si agenti custode), pe baza de semnatura electronica.

In ceea ce priveste activitatea de distribuire de dividende si alte sume de bani cuvenite detinatorilor de instrumente financiare, pe parcursul anului 2018, Depozitarul Central a distribuit sume de bani pentru un numar de 179 societati emitente pentru care Depozitarul Central este depozitar al emitentului, cuantumul total al acestora ajungand la suma de aproximativ 9,3 miliarde RON.

Activitati efectuate in regim gratuit pentru autoritati si institutii ale statului

In anul 2018 Depozitarul Central a raspuns unui numar de 6.766 solicitari, structurate dupa cum urmeaza:

• adrese catre Agentia Nationala de Administrare Fiscala – 5.857;
• adrese catre executori judecatoresti – 334;
• adrese catre politie/instante de judecata – 271;
• adrese catre Agentia Nationala de Integritate – 90;
• adrese catre Autoritatea de Supraveghere Financiara – 189;
• adrese catre notari publici – 25.

Activitati efectuate in regim gratuit pentru detinatorii de instrumente financiare

• Eliberarea de extrase de cont in cadrul evenimentului “World Investor Week”, desfasurat in data de 3 octombrie 2018 – 147 extrase de cont;
• Inregistrarea gratuita a codului IBAN in baza de date a Depozitarului Central pentru efectuarea platilor asociate evenimentelor corporative prin virament bancar, cu ocazia evenimentului “Global Money Week”, pe tot parcursul perioadei 15 martie – 15 aprilie 2018, pentru un numar de 110 persoane.

ACTIVITATEA DE DECONTARE LOCALA, IN MONEDA NATIONALA, A TRANZACTIILOR INREGISTRATE IN SISTEMUL DEPOZITARULUI CENTRAL

Decontarea pe baza neta

Pentru cele 12 luni ale anului 2018, numarul total al tranzactiilor decontate pe baza neta a fost de 669.299, dintre care 646.917 tranzactii încheiate în locuri de tranzactionare, 22.373 tranzactii de alocare si 9 tranzactii efectuate ca masura de management al riscului. Un maxim al acestora l-a reprezentat luna februarie, perioada in care au fost înregistrate 74.463 tranzactii decontate, la polul opus situandu-se luna septembrie, cu un volum de 36.187 tranzactii decontate.

Din numarul total al tranzactiilor decontate, 591.587 au fost tranzactii cu actiuni, unitati de fond si drepturi, iar restul cu produse structurate si instrumente financiare cu venit fix, inclusiv titluri de stat.

In ceea ce priveste valoarea tranzactiilor decontate, suma totala pentru anul 2018 s-a ridicat la 28.269.202 mii RON. Media lunara a valorii tranzactiilor decontate a fost de aproximativ 2,36 miliarde RON (2.355.767 mii RON), cea mai mare valoare decontata fiind inregistrata in luna decembrie, respectiv 4.297.235 mii RON.

Valoarea totala a tranzactiilor decontate dupa compensare s-a ridicat la 4.177.188 mii RON pe parcursul întregului an.

Repartizarea valorii tranzactiilor decontate in functie de tipul de instrumente financiare care au constituit obiectul respectivelor tranzactii este urmatoarea: actiunile (inclusiv unitati de fond si drepturi) au reprezentat 95%, instrumentele cu venit fix (obligatiuni si titluri de stat) au reprezentat 4% si produsele structurate 1% din total.

În anul 2018, valoarea decontata a tranzactiilor cu actiuni (inclusiv unitati de fond si drepturi) a fost 26.915.553 mii RON, cea a tranzactiilor cu instrumente cu venit fix (obligatiuni si titluri de stat) a fost 1.017.550 mii RON, iar valoarea decontata a tranzactiilor cu produse structurate a fost 336.099 mii RON.

În ceea ce priveste tranzactiile cu actiuni (inclusiv unitati de fond si drepturi), in luna decembrie s-a inregistrat cea mai mare valoare decontata, respectiv 4.251.398 mii RON.

În cazul tranzactiilor cu instrumente cu venit fix (obligatiuni si titluri de stat), in luna octombrie s-a înregistrat cea mai mare valoare decontata, respectiv 560.088 mii RON.

Pentru tranzactiile cu produse structurate, martie a fost cea mai semnificativa luna, inregistrandu-se o valoare decontata de 39.744 mii RON.

Pe tot parcursul anului trecut, gradul de compensare a avut o medie de 85,39%, valori mai ridicate consemnând lunile martie (91,47%), ianuarie (88,96%) si noiembrie (88,56%).

Decontarea pe baza bruta

In anul 2018, numarul total al tranzactiilor decontate pe baza bruta a fost de 4.897, dintre care 4 tranzactii de tip Deal încheiate la BVB si 4.893 tranzactii incheiate in afara locurilor de tranzactionare. Din totalul tranzactiilor încheiate în afara locurilor de tranzactionare, 4.868 tranzactii au fost de tip turnaround si 25 de tranzactii au fost incheiate in afara locurilor de tranzactionare, altele decat cele de tip turnaround, inclusiv tranzactii efectuate ca masura de management al riscului.

Valoarea totala a tranzactiilor decontate pe baza bruta a fost de 4.088.709 mii RON, dintre care 9.783 mii RON reprezinta valoarea decontata a tranzactiilor de tip Deal încheiate la BVB si 4.078.926 mii RON reprezinta valoarea decontata a tranzactiilor încheiate în afara locurilor de tranzactionare. Din valoarea totala a tranzactiilor incheiate in afara locurilor de tranzactionare, 4.065.049 mii RON a reprezentat valoarea decontata a tranzactiilor de tip turnaround si 13.876 mii RON a reprezentat valoarea tranzactiilor încheiate în afara locurilor de tranzactionare, altele decat cele de tip turnaround, inclusiv tranzactii efectuate ca masura de management al riscului.

ACTIVITATEA DE DECONTARE PE PLATFORMA TARGET2-SECURITIES (T2S), ÎN MONEDA EURO, A TRANZACTIILOR INREGISTRATE IN SISTEMUL DEPOZITARULUI CENTRAL

In anul 2018 au fost decontate pe baza bruta, pe Platforma T2S, un numar total de 72 tranzactii cu obligatiuni corporative denominate in euro, dintre care 43 tranzactii incheiate in locuri de tranzactionare, 19 tranzactii de alocare si 10 tranzactii incheiate in afara locurilor de tranzactionare. Din totalul tranzactiilor incheiate in afara locurilor de tranzactionare, o tranzactie a fost de tip turnaround si 9 tranzactii au fost tranzactii incheiate in afara locurilor de tranzactionare, fara restrictii.

Valoarea totala a tranzactiilor decontate pe Platforma T2S în 2018 a fost de cinci ori mai mare fata de 2017, respectiv 674.415.764 EUR, din care valoarea decontata a tranzactiilor incheiate in locuri de tranzactionare a fost 370.811.699 EUR, cea a tranzactiilor de alocare a fost 287.775.481 EUR, iar valoarea decontata a tranzactiilor incheiate in afara locurilor de tranzactionare a fost 15.828.584 EUR. Din valoarea totala a tranzactiilor incheiate in afara locurilor de tranzactionare, 4.510.000 EUR a reprezentat valoarea decontata a tranzactiei de tip turnaround si 11.318.584 EUR a reprezentat valoarea tranzactiilor incheiate in afara locurilor de tranzactionare, fara restrictii

OPERATIUNI DESFASURATE PRIN INTERMEDIUL INTERFETEI SWIFT

In anul 2018, sistemul Depozitarului Central a generat 50.010 mesaje SWIFT asociate rapoartelor de portofoliu de instrumente financiare, rapoartelor cu tranzactiile decontate, mesajelor de informare asupra starii instructiunilor de decontare aferente unor operatiuni de transfer fara plata, a tranzactiilor incheiate in afara locurilor de tranzactionare si a tranzactiilor de alocare pe conturile agentilor custode precum si pentru procesarea evenimentelor corporative.

MANAGEMENTUL RISCULUI ASOCIAT OPERATIUNILOR DE DECONTARE

În perioada analizata, decontarea tuturor tranzactiilor a fost finalizata cu succes si la timp, nefiind inregistrate situatii de amanare a decontarii sau de revocare a ordinelor de transfer asociate tranzactiilor inregistrate in sistemul Depozitarului Central, ca urmare a neasigurarii de catre participanti a instrumentelor financiare sau a fondurilor banesti necesare decontarii tranzactiilor la data preconizata a decontarii acestora.

Nivelul resurselor financiare constituite in favoarea Depozitarului Central de catre participantii la sistemul Depozitarului Central sub forma de contributii la Fondul de Garantare si Marje in scopul asigurarii bunei functionari a mecanismului de decontare pe baza neta a tranzactiilor incheiate in locuri de tranzactionare, precum si a tranzactiilor de alocare inregistrate in sistemul Depozitarului Central, s-a situat la sfarsitul anului 2018, la valoarea totala de aproximativ 3,1 mil. RON.

OPERATIUNI TRANSFRONTALIERE

• Numarul de emisiuni de instrumente financiare straine inregistrate in sistemul Depozitarului Central

Numarul de emisiuni de instrumente financiare straine înregistrate în sistemul Depozitarului Central a fost de 497, acestea fiind clasificate dupa cum urmeaza: 258 emisiuni de actiuni (incluzand doua emisiuni de drepturi de subscriere), 28 emisiuni de obligatiuni, 180 emisiuni de produse structurate, 18 emisiuni de certificate de depozit si 13 emisiuni de unitati de fond.

• Numarul de operatiuni de decontare transfrontaliera

Au fost realizate 725 de operatiuni transfrontaliere fara schimbarea proprietatii avand la baza principiul livrare fara plata (FoP) cu depozitarii din Austria, Canada, Franta, Germania, Luxemburg, Olanda, Statele Unite ale Americii (SUA) si Suedia pentru instrumente financiare de tipul actiunilor, obligatiunilor, produselor structurate si certificate de depozit.

De asemenea, s-au efectuat 643 de operatiuni transfrontaliere avand la baza principiul livrare contra plata (DvP) pentru instrumente financiare de tipul actiunilor, obligatiunilor, produselor structurate, certificatelor de depozit si unitatilor de fond prin intermediul legaturilor transfrontaliere cu depozitarii din Austria, Belgia, Canada, Elvetia, Franta, Germania, Luxemburg, Olanda, Polonia si SUA, valoarea totala a acestora fiind de 104.809.057,58 RON (22.500.388,05 EUR).

• Servicii aferente evenimentelor corporative transfrontaliere

Depozitarul Central a procesat 70 de evenimente corporative de tipul rascumparare anticipata aferente produselor structurate emise de Erste Group Bank AG, Raiffeisen Centrobank AG, Goldstein Structured Prod - PP5 PLUS, ETI Securities Plc - German Real Estate, precum si 16 de evenimente corporative de tipul maturitate aferente produselor structurate emise de Erste Group Bank AG, Raiffeisen Centrobank AG, EFG International Finance (Guernsey) Ltd., Goldstein Structured Products S.A. - Pulse Entertainment. Astfel, rascumpararile anticipate ca urmare a atingerii barierei de pret a activului suport au avut o valoare totala de 1.074.332,42 RON (230.637,47EUR) fiind aferente unui numar total de 212.263 instrumente financiare, iar maturitatile au avut o valoare totala de 561.810,25 RON (120.609,31 EUR) fiind aferente unui numar total de 134.992 instrumente financiare.

Depozitarul Central a operat 184 de evenimente corporative aferente emisiunilor de instrumente financiare straine inregistrate in sistemul Depozitarului Central, respectiv:

• 138 distribuiri de dividende in cash corespunzatoare exercitiilor financiare 2017 si 2018 desfasurate de catre emitenti straini înregistrati in 9 tari (Austria, Canada, Cehia, Elvetia, Franta, Germania, Luxembourg Olanda, Statele Unite ale Americii), pentru care valoarea dividendelor a fost incasata in 5 valute (CAD, CHF, CZK, EUR, USD);
• distribuire de dividende cu optiuni cu rezultat in cash derulata de catre un emitent din Germania;
• valoarea totala a dividendelor (inclusiv dividendele cu optiuni) incasate in cursul anului 2018 prin intermediul Depozitarului Central este de 12.740.174,48 RON (2.735.058,17 EUR) aferenta unui numar total de 2.827.891 actiuni.
• distribuire de dividende cu optiuni cu rezultat in instrumente financiare derulata de catre un emitent strain inregistrat in Germania pentru care s-au efectuat operatiuni de creditare a conturilor de instrumente financiare;
• 6 operatiuni de plata de cupon pentru emisiuni de obligatiuni inregistrate in Elvetia, Luxemburg si Statele Unite ale Americii avand o valoare totala de 304.271,00 RON (65.320,84 EUR);
• 2 operatiuni de majorare a capitalului social initiate de catre emitentii ARC Group Worldwide Inc si Bayer AG;
• 3 oferte de schimb derulate de catre emitentii FRIGOGLASS FINANCE BV, National Bank of Greece S.A. si Stellar Diamonds PLC pentru emisiuni inregistrate in Luxemburg, Marea Britanie si SUA;
• 3 evenimente de tip consolidare pentru emitenti inregistrati in Austria si SUA pentru care au fost efectuate operatiuni de creditare a conturilor de instrumente financiare;
• 2 operatiuni de fuziune derulate de emitenti inregistrati in Canada pentru care au fost efectuate operatiuni de creditare a conturilor de instrumente financiare;
• 2 operatiuni de tipul „Physical Withdrawal” pentru emisiuni inregistrate in Austria;
• o operatiune de retragere a obligatiunilor emise de catre Jowood Productions Software AG inregistrate in Austria;
• o operatiune de splitare derulata de catre emitentul Agrana Beteiligungs AG inregistrat in Austria;
• 23 de operatiuni de conversie a certificatelor de depozit in actiuni suport emise de catre S.N.G.N. ROMGAZ SA si OMV Petrom SA;
• o operatiune de exercitare a dreptului de vot in cadrul Adunarii Generale Anuale a Stellar Diamonds PLC.

PARTICIPANTII LA SISTEMUL DEPOZITARULUI CENTRAL

La sfarsitul anului 2018 erau inregistrati 39 de participanti la sistemul Depozitarului Central, dintre care 31 erau participanti care nu detin calitatea de agenti custode si 8 agenti custode.

In cursul anului 2018 a fost retrasa calitatea pentru 4 participanti la sistemul Depozitarului Central si respectiv 4 agenti custode.

PARTICIPANTI COMPENSATORI

In cursul anului 2018, Depozitarul Central a retras calitatea de participant compensator pentru o institutie de credit, la solicitarea acesteia, astfel incat, la sfarsitul anului 2018, 11 institutii de credit detineau calitatea de participant compensator in sistemul Depozitarului Central.

ALOCAREA CODURILOR ISIN, CFI SI FISN PENTRU INSTRUMENTE FINANCIARE

Depozitarul Central a alocat un numar total de 103 coduri ISIN (inclusiv CFI asociate acestora) in cursul anului 2018, acestea fiind repartizate pe tipuri de instrumente financiare dupa cum urmeaza:

In aceeasi perioada, Depozitarul Central a alocat un numar total de 95 de coduri FISN, acestea fiind repartizate pe tipuri de instrumente financiare dupa cum urmeaza:

CURSURI DE PREGATIRE

In cursul anului 2018, Depozitarul Central a organizat sesiuni de pregatire de specialitate si a acordat acces la sistemul RoClear persoanelor angajate în cadrul societatilor de servicii de investitii financiare si institutiilor de credit, cu respectarea dispozitiilor privind cerintele de segregare operationala impuse participantilor in ceea ce priveste desfasurarea de operatiuni in sistemul Depozitarului Central.

Astfel, la data de 31.12.2018, în evidentele Depozitarului Central erau inregistrati 138 de agenti autorizati sa acceseze sistemul RoClear, 51 de operatori participanti pentru eliberarea extraselor de cont si 60 de persoane cu atributii în ceea ce priveste activitatea de reconciliere zilnica.

TEHNOLOGIA INFORMATIEI

Sistemul RoClear al Depozitarului Central a functionat la parametri maximi de securitate, fiabilitate si disponibilitate pe toata perioada anului 2018.

Depozitarul Central a avut un rol activ pe tot parcursul desfasurarii Programului de Internalizare a sistemelor ReGIS si SaFIR implementat de catre Banca Nationala a Romaniei (operational din martie 2018).

Depozitarul Central are certificare tehnica din partea Bancii Nationale a Romaniei pana in anul 2021 ca participant conectat direct la sistemele ReGIS si SaFIR.

In cursul trimestrului III - 2018 Depozitarul Central si-a înlocuit infrastructura de acces la platforma SWIFT pentru toate cele trei medii (test, rezerva pentru cazuri de dezastru si productie) si a actualizat la ultima versiune pachetele software SWIFT.

In luna noiembrie 2018, Depozitarul Central si-a actualizat bazele de date de productie si respectiv de rezerva pentru cazuri de dezastru la cea mai recenta versiune Oracle Database, înlocuind cu aceasta ocazie si serverele care gestioneaza aceste baze de date.

Din luna decembrie 2018, Depozitarul Central detine, administreaza si opereaza noul website al companiei, precum si site-ul si aplicatia aferenta alocarii si gestionarii codurilor LEI.

Potrivit prevederilor Normei ASF nr. 4/2018 privind gestionarea riscurilor operationale generate de sistemele informatice utilizate de entitatile autorizate/avizate/inregistrate, reglementate si/sau supravegheate de catre Autoritatea de Supraveghere Financiara (care a înlocuit Norma ASF nr. 6/2015), Depozitarul Central se incadreaza în categoria entitatilor de “risc major”. Ca urmare, în conformitate cu cerintele prevazute de aceasta norma, Depozitarul Central are obligatia de a audita extern, cu periodicitate anuala, sistemul informatic utilizat.

Cel mai recent audit IT extern independent pentru conformitatea cu Norma ASF nr.6/2015, aferent anului 2017, s-a desfasurat în perioada martie-aprilie 2018 si s-a finalizat cu opinia pozitiva a auditorului extern independent, certificând faptul ca sistemele informatice ale Depozitarului Central se conformeaza, în toate aspectele semnificative, cu cerintele documentului sus-mentionat.

Auditul IT extern independent pentru conformitatea cu Norma ASF nr. 4/2018, aferent anului 2018, se va desfasura in semestrul I 2019.

Pentru asigurarea unei bune functionari in situatii deosebite, inclusiv in caz de dezastru, Depozitarul Central a actualizat si testat Planul de continuitate a activitatii si de reluare a activitatii in caz de dezastru in concordanta cu cerintele si practicile utilizate pe plan international, astfel incat sa poata reduce în mod eficient si rapid riscurile determinate de aceste evenimente, asigurand reluarea si restaurarea proceselor critice in intervale de timp definite pentru fiecare tip de proces. Asigurarea continuitatii activitatii Depozitarului Central reprezinta un factor cheie pentru stabilitatea pietei de capital, functionarea Depozitarului Central la parametri optimi si fara intreruperi accidentale fiind un element deosebit de important.

Exercitiul financiar al anului 2018 s-a încheiat cu un profit brut in suma de 2.634.616 RON obtinut în totalitate din activitatea curenta. Impozitul pe profit a fost de 368.086 RON, achitat la termenele legale, iar profitul net a atins valoarea de 2.266.530 RON.

Depozitarul Central a realizat, la sfarsitul anului 2018, o cifra de afaceri neta de 15,32 milioane RON. Cifra de afaceri a fost obtinuta pe baza veniturilor din tarifele si comisioanele aferente serviciilor efectuate pentru detinatorii de instrumente financiare, pentru emitentii de instrumente financiare si pentru participantii la sistemul de compensare-decontare si registru.

Situatiile financiare anuale ale Depozitarului Central au fost intocmite in conformitate cu Standardele Internationale de Raportare Financiara adoptate de Uniunea Europeana.

Situatiile financiare anuale, care cuprind contul de profit si pierdere si situatia rezultatului global la data de 31 decembrie 2018, situatia pozitiei financiare, situatia modificarilor capitalului propriu si situatia fluxurilor de trezorerie pentru exercitiul financiar incheiat la data specificata, au fost auditate de catre MAZARS ROMANIA S.R.L.

Raport asupra situatiilor financiare

Am auditat situatiile financiare anexate ale societatii Depozitarul Central S.A. (“Societatea”) care cuprind situatia pozitiei financiare la data de 31 decembrie 2018, contul de profit si pierdere si situatia rezultatului global, situatia fluxurilor de numerar si situatia modificarilor capitalului propriu pentru exercitiul financiar încheiat la aceasta data si notele care includ un sumar al politicilor contabile semnificative, întocmite în conformitate cu Standardele Internationale de Raportare Financiara, asa cum au fost adoptate de Uniunea Europeana („IFRS”) si in conformitate cu Norma 39/2015 a Autoritatii de Supraveghere Financiara („ASF”) pentru aprobarea Reglementarilor contabile conforme cu Standardele Internationale de Raportare Financiara, aplicabile entitatilor autorizate, reglementate si supravegheate de ASF din Sectorul Instrumentelor si Investitiilor Financiare.

Responsabilitatea conducerii pentru situatiile financiare

Conducerea Societatii este responsabila pentru intocmirea si prezentarea fidela a situatiilor financiare in conformitate cu IFRS si Norma ASF 39/2015, si pentru acel control intern pe care conducerea il considera necesar pentru a permite întocmirea de situatii financiare lipsite de denaturari semnificative, cauzate fie de frauda, fie de eroare.

Responsabilitatea auditorului

Obiectivele noastre constau in obtinerea unei asigurari rezonabile privind masura in care situatiile financiare, in ansamblu, sunt lipsite de denaturari semnificative, cauzate fie de frauda, fie de eroare, precum si emiterea unui raport al auditorului care include opinia noastra. Asigurarea rezonabila reprezinta un nivel ridicat de asigurare, dar nu este o garantie a faptului ca un audit desfasurat in conformitate cu Standardele Internationale de Audit va detecta intodeauna o denaturare semnificativa, daca aceasta exista. Denaturarile pot fi cauzate fie de frauda, fie de eroare si sunt considerate semnificative daca se poate preconiza, in mod rezonabil, ca acestea, individual sau cumulat, vor influenta deciziile economice ale utilizatorilor, luate in baza acestor situatii financiare.

Opinia

In opinia noastra, situatiile financiare anexate prezinta fidel, sub toate aspectele semnificative, pozitia financiara a societatii la data de 31 decembrie 2018, si performanta sa financiara si fluxurile sale de trezorerie aferente exercitiului încheiat la data respectiva, in conformitate IFRS si Norma ASF 39/2015.

Raport asupra conformitatii raportului administratorilor cu situatiile financiare

Administratorii Societatii sunt responsabili pentru întocmirea si prezentarea, in conformitate cu cerintele articolelor 8 - 13 din Reglementarile contabile aprobate prin Norma ASF 39/2015, a unui raport al administratorilor care sa nu contina denaturari semnificative si pentru acel control intern pe care conducerea il considera necesar pentru a permite intocmirea raportului administratorilor care sa nu contina denaturari semnificative, datorate fraudei sau erorii.

LISTA ACTIONARILOR DEPOZITARULUI CENTRAL, LA DATA DE 31.12.2018

• BURSA DE VALORI BUCURESTI S.A.
• S.I.F. MUNTENIA S.A.
• S.I.F. TRANSILVANIA S.A.
• S.I.F. BANAT-CRISANA S.A.
• S.I.F. OLTENIA S.A.
• S.I.F. MOLDOVA S.A.
• BROADHURST INVESTMENTS LIMITED
• RAIFFEISEN BANK S.A.
• BANC POST S.A.
• S.A.I SWISS CAPITAL ASSET MANAGEMENT S.A.
• BRD - GROUPE SOCIETE GENERALE S.A.
• FIRST BANK S.A.
• GRUPUL FINANCIAR MUNTENIA
• CAMERA DE COMERT SI INDUSTRIE A ROMANIEI
• SITI S.A.
• ESTINVEST S.A.
• CARPATICA INVEST S.A.
• CONFIDENT INVEST S.A.
• ELDAINVEST S.A.
• FINACO SECURITIES S.A.
• INTERFINBROK CORPORATION S.A.
• INTERVAM S.A.
• PRIME TRANSACTION S.A.
• ROMCAPITAL S.A.

LISTA PARTICIPANTILOR LA SISTEMUL DE COMPENSARE-DECONTARE SI REGISTRU CARE NU DETIN CALITATEA DE AGENT CUSTODE, LA DATA DE 31.12.2018

*participant inactiv

LISTA PARTICIPANTILOR LA SISTEMUL DE COMPENSARE-DECONTARE SI REGISTRU CARE DETIN CALITATEA DE AGENT CUSTODE, LA DATA DE 31.12.2018

LISTA PARTICIPANTILOR COMPENSATORI, LA DATA DE 31.12.2018